11月11日訊 今日，21世紀(jì)亞洲金融年會(huì)在北京召開，北京金融控股集團(tuán)黨委書記、董事長(zhǎng)范文仲出席會(huì)議并發(fā)表演講。范文仲表示，當(dāng)前世界處于百年未有之大變局，全球金融發(fā)展正經(jīng)歷劇烈變遷的歷史時(shí)刻，中國(guó)在這輪的金融創(chuàng)新中有望走在世界前列。

范文仲?gòu)?qiáng)調(diào)，金融業(yè)天生具有脆弱性，金融創(chuàng)新并沒(méi)有改變金融風(fēng)險(xiǎn)的本質(zhì)。在任何時(shí)代，任何機(jī)構(gòu)進(jìn)行金融創(chuàng)新都要有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不光是金融機(jī)構(gòu)要有，參與創(chuàng)新的科技企業(yè)也要有，要遵守共同的基本規(guī)則。

對(duì)于巴塞爾協(xié)議，范文仲認(rèn)為，巴塞爾協(xié)議是在總結(jié)過(guò)往金融危機(jī)的教訓(xùn)基礎(chǔ)上制定的，其核心是金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)擴(kuò)張要匹配合適的資本，簡(jiǎn)而言之就是“有多大本錢，做多大買賣”。這個(gè)要求不論在任何時(shí)代，對(duì)任何金融機(jī)構(gòu)都是必需的。不論以什么樣的名義，如果讓一個(gè)機(jī)構(gòu)或者資產(chǎn)的估值脫離了現(xiàn)實(shí)的基礎(chǔ)，用各種金融的創(chuàng)新語(yǔ)言支撐過(guò)高的杠桿率，都會(huì)導(dǎo)致整個(gè)金融體系的泡沫化，引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。中國(guó)金融體系的規(guī)模還在不斷上升，業(yè)務(wù)的復(fù)雜度也不斷上升，這就需要更加完善的制度和監(jiān)管規(guī)則來(lái)約束風(fēng)險(xiǎn)。

以下為演講實(shí)錄：

非常感謝21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道的邀請(qǐng)，今天很高興參加21世紀(jì)亞洲金融論壇，借機(jī)會(huì)想跟各位嘉賓分享幾個(gè)個(gè)人觀點(diǎn)。

一、當(dāng)前世界處于百年未有之大變局，全球金融發(fā)展正經(jīng)歷劇烈變遷的歷史時(shí)刻，中國(guó)在這輪的金融創(chuàng)新中有望走在世界前列

首先，中國(guó)歷史上就是金融創(chuàng)新大國(guó)，具有金融創(chuàng)新的優(yōu)秀基因。春秋戰(zhàn)國(guó)時(shí)期，中國(guó)有世界上最先進(jìn)的冶金煉銅術(shù)，建立了最完善的銅錢體系;造紙術(shù)發(fā)明后，唐朝出現(xiàn)了世界上最早的官方匯兌體系——飛錢;北宋時(shí)期印刷術(shù)的創(chuàng)新，推動(dòng)了在四川發(fā)端了世界上最早的紙幣——交子，益州府的交子務(wù)也成為世界上最早的官方貨幣管理機(jī)構(gòu)。以今天的觀點(diǎn)來(lái)看，這些都是重要的金融科技創(chuàng)新。

第二，中國(guó)當(dāng)前已經(jīng)躋身金融和經(jīng)濟(jì)大國(guó)，在很多重要的經(jīng)濟(jì)金融領(lǐng)域具有領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。我們現(xiàn)在是全球第一大工業(yè)產(chǎn)品制造國(guó)、第一大貨幣貿(mào)易國(guó)、第一大外匯儲(chǔ)備國(guó)、第一大銀行市場(chǎng)，全球前十大銀行中中國(guó)就有四家。金融創(chuàng)新有良好的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)和金融基礎(chǔ)。

第三，中國(guó)也是未來(lái)金融資源的強(qiáng)國(guó)。人類發(fā)展中經(jīng)歷了三次主要的科技革命，我們稱之為“3S”革命：第一次革命是農(nóng)業(yè)革命，人類解決了生存的問(wèn)題——Survival，核心的經(jīng)濟(jì)資源是土地和人口。第二次科技革命是工業(yè)革命，解決的問(wèn)題是如何使人類更加強(qiáng)大的問(wèn)題——Stronger，能源和礦產(chǎn)成為核心經(jīng)濟(jì)資源。我們現(xiàn)在處在人類的第三次的重大革命時(shí)期，即信息革命，信息革命解決的目標(biāo)是讓人類更加智慧——Smarter。在這次經(jīng)濟(jì)信息革命的時(shí)期，核心經(jīng)濟(jì)資源是信息和數(shù)據(jù)。中國(guó)擁有巨大的經(jīng)濟(jì)總量和人口總量，必將成為一個(gè)金融信息和數(shù)據(jù)資源的強(qiáng)國(guó)。

第四，當(dāng)前以大數(shù)據(jù)、支付、征信、數(shù)字資產(chǎn)交易為代表的金融基礎(chǔ)設(shè)施，將是未來(lái)一個(gè)國(guó)家和地區(qū)金融發(fā)展的核心競(jìng)爭(zhēng)力，而中國(guó)具有體制、機(jī)制優(yōu)勢(shì)。如果我們把這個(gè)科技基礎(chǔ)設(shè)施比作金融領(lǐng)域的“能源”和“電力”、金融城市的“高速公路”和“地鐵”，中國(guó)則在這些基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)領(lǐng)域具有非常強(qiáng)大的后發(fā)優(yōu)勢(shì)。我們認(rèn)為，金融科技基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)應(yīng)該由政府統(tǒng)一規(guī)劃，由社會(huì)機(jī)構(gòu)、市場(chǎng)機(jī)構(gòu)共同建設(shè)，由具有社會(huì)公共利益為目標(biāo)的機(jī)構(gòu)來(lái)運(yùn)營(yíng)，最后由社會(huì)大眾和所有的企業(yè)及機(jī)構(gòu)共享使用。這些金融科技基礎(chǔ)設(shè)施是未來(lái)金融發(fā)展的核心競(jìng)爭(zhēng)力，因此中國(guó)具有明顯的后發(fā)優(yōu)勢(shì)，將引領(lǐng)金融創(chuàng)新。

二、在任何時(shí)代，任何機(jī)構(gòu)進(jìn)行金融創(chuàng)新都要有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不光是金融機(jī)構(gòu)要有，參與創(chuàng)新的科技企業(yè)也要有，要遵守共同的基本規(guī)則。

第一，金融業(yè)天生具有脆弱性，金融創(chuàng)新并沒(méi)有改變金融風(fēng)險(xiǎn)的本質(zhì)。很多人認(rèn)為金融創(chuàng)新消除了風(fēng)險(xiǎn)，但從歷史上看，金融創(chuàng)新沒(méi)有消除風(fēng)險(xiǎn)，甚至沒(méi)有減少風(fēng)險(xiǎn)，而是擴(kuò)大了風(fēng)險(xiǎn)。每次金融創(chuàng)新后，社會(huì)都需要一種更強(qiáng)大的制度和機(jī)制體系去約束這種風(fēng)險(xiǎn)。

巴塞爾協(xié)議是在總結(jié)過(guò)往金融危機(jī)的教訓(xùn)基礎(chǔ)上制定的，其核心是金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)擴(kuò)張要匹配合適的資本，簡(jiǎn)而言之就是“有多大本錢，做多大買賣”。這個(gè)要求不論在任何時(shí)代，對(duì)任何金融機(jī)構(gòu)都是必需的。不論以什么樣的名義，如果讓一個(gè)機(jī)構(gòu)或者資產(chǎn)的估值脫離了現(xiàn)實(shí)的基礎(chǔ)，用各種金融的創(chuàng)新語(yǔ)言支撐過(guò)高的杠桿率，都會(huì)導(dǎo)致整個(gè)金融體系的泡沫化，引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。中國(guó)金融體系的規(guī)模還在不斷上升，業(yè)務(wù)的復(fù)雜度也不斷上升，這就需要更加完善的制度和監(jiān)管規(guī)則來(lái)約束風(fēng)險(xiǎn)。

第二，金融創(chuàng)新不僅要降低交易成本，也要降低金融體系的“霧霾度”。很多金融創(chuàng)新表面上降低了交易成本，實(shí)際上拉長(zhǎng)了交易鏈條。比如全球金融危機(jī)前，西方金融機(jī)構(gòu)對(duì)一個(gè)信貸資產(chǎn)進(jìn)行多重資產(chǎn)證券化，打包賣給不同的投資者，表面上看來(lái)發(fā)行機(jī)構(gòu)不再承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)了，但這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)依然留在金融體系內(nèi)，而且隨著交易鏈條的不斷加長(zhǎng)，最終的投資者離最初的底層資產(chǎn)越來(lái)越遠(yuǎn)，增加了整個(gè)交易的不透明度，同時(shí)發(fā)行者認(rèn)為新增的貸款可以打包轉(zhuǎn)賣，對(duì)信貸資產(chǎn)質(zhì)量的審核也大大放松，增加了道德風(fēng)險(xiǎn)。這是這次全球金融危機(jī)很深刻的教訓(xùn)，我們不能忘記。

第三，在當(dāng)前復(fù)雜的金融創(chuàng)新環(huán)境下，對(duì)于金融監(jiān)管我們有幾點(diǎn)原則的建議：

一是要以金融功能和風(fēng)險(xiǎn)實(shí)質(zhì)監(jiān)管取代機(jī)構(gòu)名稱監(jiān)管。增強(qiáng)監(jiān)管的穿透性、統(tǒng)一性和權(quán)威性，依法將金融活動(dòng)全面納入監(jiān)管，對(duì)同類業(yè)務(wù)、同類主體一視同仁。比如，如果某機(jī)構(gòu)具有社會(huì)集資功能，無(wú)論叫銀行、信托、P2P，還是科技公司，都應(yīng)當(dāng)設(shè)立嚴(yán)格準(zhǔn)入機(jī)制持牌經(jīng)營(yíng);只要具有期限錯(cuò)配和流動(dòng)性轉(zhuǎn)換的特征都要滿足流動(dòng)性監(jiān)管要求;只要進(jìn)行顯性或隱形收益承諾就要具備損失吸收能力。

二是要按照系統(tǒng)重要性的維度來(lái)監(jiān)管，把握好鼓勵(lì)金融創(chuàng)新和促進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)防范的平衡。當(dāng)創(chuàng)新金融機(jī)構(gòu)處于新生期時(shí)，可以通過(guò)設(shè)立監(jiān)管沙盒或試點(diǎn)項(xiàng)目適當(dāng)放寬監(jiān)管要求，減少其合規(guī)成本，積極鼓勵(lì)創(chuàng)新，同時(shí)監(jiān)管部門對(duì)試點(diǎn)項(xiàng)目保持密切關(guān)注和雙向溝通。隨著金融機(jī)構(gòu)的不斷成長(zhǎng)，一旦資金數(shù)額或客戶數(shù)量突破一定門檻，監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)以及合規(guī)要求就要不斷提升，監(jiān)管強(qiáng)度也要不斷加大。

三是要防止核心社會(huì)資源的壟斷，甚至防止高價(jià)。春秋戰(zhàn)國(guó)時(shí)期，齊國(guó)的管子就提出了“輕重論”和“奢簡(jiǎn)論”，認(rèn)為百姓生活的必需品，如粟谷，一定要便宜，而其他奢侈品可以貴，如果反過(guò)來(lái)就會(huì)形成社會(huì)動(dòng)蕩。其實(shí)科技創(chuàng)新也一樣，我們要認(rèn)識(shí)到數(shù)據(jù)是核心的金融資源，像空氣和水一樣，一定要開放和透明，必須保持低價(jià)格才能降低社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本成本。如果把社會(huì)核心經(jīng)濟(jì)資源的價(jià)格炒得很高，經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展就會(huì)受到抑制。此外，我們要對(duì)數(shù)據(jù)的采集和使用懷有敬畏之心，應(yīng)該清楚界定數(shù)據(jù)的所有權(quán)、使用權(quán)、管理權(quán)、收益權(quán)這“四權(quán)關(guān)系”，科學(xué)把握使用的便捷性、數(shù)據(jù)安全性、數(shù)據(jù)主體的隱私性的“三性平衡”。在實(shí)際使用過(guò)程中，堅(jiān)持授權(quán)、脫敏、留痕等基本要求。

三、金融機(jī)構(gòu)和金融行業(yè)要樹立正確的金融價(jià)值觀，注重金融創(chuàng)新的社會(huì)福利效應(yīng)

很多人簡(jiǎn)單理解金融業(yè)的目標(biāo)是賺錢，認(rèn)為金融機(jī)構(gòu)的最終目標(biāo)是追求利潤(rùn)增長(zhǎng)和資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張。其實(shí)，金融是有價(jià)值觀的。金融的核心功能是跨時(shí)間、跨空間分配社會(huì)經(jīng)濟(jì)資源，通過(guò)促進(jìn)商品交換，把生產(chǎn)要素資源分配到最需要它，同時(shí)最善于利用它的生產(chǎn)個(gè)體，讓未來(lái)人類社會(huì)有更多的產(chǎn)品和服務(wù)，讓每個(gè)百姓有更多的經(jīng)濟(jì)選擇，從而提高大眾的生活福利水平，提升整個(gè)社會(huì)的“帕累托最優(yōu)邊界”，這才是金融的初心。

作為金融機(jī)構(gòu)，我們要牢記自己的使命。金融機(jī)構(gòu)的使命就是要盡量精準(zhǔn)、高效分配社會(huì)經(jīng)濟(jì)資源，提高全社會(huì)勞動(dòng)生產(chǎn)率，即我們常說(shuō)的服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。同時(shí)要高度關(guān)注科技創(chuàng)新的社會(huì)福利效益，科技的發(fā)展是讓社會(huì)的絕大多數(shù)人得利，而不能一家崛起而百家消亡。從歷史上看，如果不考慮創(chuàng)新的社會(huì)福利效應(yīng)，整個(gè)社會(huì)的貧富就會(huì)分化，階層就會(huì)割裂，社會(huì)矛盾就會(huì)上升，社會(huì)的不穩(wěn)定性就會(huì)大大增加?，F(xiàn)代國(guó)家的稅收制度和反壟斷規(guī)定就是為了防止這樣的風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生而制定的。在未來(lái)的科技競(jìng)爭(zhēng)中，每個(gè)企業(yè)應(yīng)該力爭(zhēng)通過(guò)業(yè)務(wù)創(chuàng)新發(fā)展，讓整個(gè)社會(huì)的福利大餅做大，而不是通過(guò)資源壟斷或金融操作，把企業(yè)市值和規(guī)模做大，反而造成了整個(gè)社會(huì)的福利凈損失。因此，我們倡議每個(gè)企業(yè)都要樹立正確的金融價(jià)值觀，這是社會(huì)主義核心價(jià)值觀的有機(jī)組成部分。

各位來(lái)賓，我們正處在一個(gè)金融大航海時(shí)代，各個(gè)國(guó)家、各個(gè)企業(yè)千帆進(jìn)發(fā)，百舸爭(zhēng)流。在這個(gè)時(shí)代，科技是“槳”，決定你滑得快不快;價(jià)值觀是舵，決定了你的方向是否正確;風(fēng)險(xiǎn)管理是壓艙石，決定你能不能行穩(wěn)致遠(yuǎn)。

北京金控創(chuàng)立不久，我們既是一家金融機(jī)構(gòu)，也是一家科技企業(yè)。我們希望通過(guò)自己的努力，打造一個(gè)科技驅(qū)動(dòng)，面向未來(lái)的智慧金融服務(wù)體系，努力踐行服務(wù)百姓生活、服務(wù)首都發(fā)展、服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略的宗旨，幫助進(jìn)一步降低金融服務(wù)的成本，同時(shí)增加整個(gè)金融體系的透明度和效率。最后，衷心期望與在座各位金融科技企業(yè)的代表攜手合作，團(tuán)結(jié)奮進(jìn)，共同實(shí)現(xiàn)中國(guó)金融創(chuàng)新發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)管理的平衡，大力推動(dòng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

謝謝大家!

關(guān)鍵詞： 亞洲金融年會(huì)